Die Grundlagen der Forex-Swaps Aktualisiert: April 20, 2016 at 9:41 AM Im Forex-Markt. Ein Devisen-Swap ist ein zweistufiges oder zweibeiniges Devisenterming, das verwendet wird, um das Valutadatum für eine Devisenposition zu verschieben oder zu tauschen, zu einem anderen Zeitpunkt, der oftmals in der Zukunft weiter ausgebaut wird. Lesen Sie eine kürzere Erklärung des Währungsswaps. Auch kann der Begriff Forex Swap beziehen sich auf die Menge der Pips oder Swap-Punkte, die Händler hinzuzufügen oder zu subtrahieren aus dem ursprünglichen Wert Termine Wechselkurs, oft der Kassakurs, um die Devisentermin, wenn die Preisgestaltung einer Devisen-Swap-Transaktion zu erhalten. Wie eine Forex-Swap-Transaktion funktioniert Im ersten Teil einer Devisen-Swap-Transaktion wird eine bestimmte Menge einer Währung zu einem vereinbarten Zinssatz zu einem ursprünglichen Zeitpunkt gekauft oder gegen eine andere Währung verkauft. Dies wird oft als das Nahdatum bezeichnet, da es gewöhnlich das erste Datum ist, das relativ zum aktuellen Datum ankommt. Im zweiten Teil wird dann die gleiche Währung gleichzeitig zu einem anderen vereinbarten Zinssatz zu einem anderen, oft als fernes Datum bezeichneten Valutatendatum zu einem anderen Zeitpunkt veräußert oder gegen die andere Währung gekauft. Diese Devisentermingeschäfte führen effektiv zu keiner (oder nur sehr geringen) Nettoexposition gegenüber dem aktuellen Kassakurs, da das erste Bein zwar das Spotmarktrisiko erschließt, aber das zweite Bein des Swaps sofort abschaltet. Forex Swap-Punkte und die Kosten des Tragens Die Devisenswap-Punkte auf ein bestimmtes Valutadatum werden mathematisch aus den Gesamtkosten ermittelt, wenn Sie eine Währung leihen und während des Zeitraums, der sich vom Spot-Termin bis zum Valutadatum erstreckt, eine andere Leihe ausleihen. Dies wird manchmal als die Kosten von Carry oder einfach den Carry-und wird in Währung Pips umgewandelt werden, um hinzugefügt oder von der Kassakurs subtrahiert werden. Der Carry kann aus der Anzahl der Tage vom Spot bis zum Forward-Tag berechnet werden, zuzüglich der geltenden Interbankeinlagenzinssätze für die beiden Währungen zum Forward-Valutatag. Im Allgemeinen wird der Übertrag positiv für die Partei sein, die die höhere Zinswährung vorwärts und negativ für die Partei verkauft, die die höhere Zinswährung vorwärts kauft. Warum Forex-Swaps verwendet werden Ein Devisenswap wird oft verwendet werden, wenn ein Händler oder Hedger braucht, um eine bestehende offene Forex-Position vorwärts zu einem zukünftigen Zeitpunkt rollen, um die Lieferung zu vermeiden oder zu verzögern, die auf dem Vertrag erforderlich ist. Nichtsdestoweniger kann auch ein Devisen-Swap eingesetzt werden, um das Lieferdatum näher zu bringen. Als Beispiel werden Forex-Händler häufig Rollovers durchführen, die technischer als tomnext-Swaps bezeichnet werden, um das Valutadatum einer früheren Positionsposition, die einen Tag früher eingegeben wurde, auf das aktuelle Spot-Valutadatum zu erweitern. Einige Einzelhändler Forex Broker (Top-Liste der vertrauenswürdigen Broker) wird sogar diese Rollovers automatisch für ihre Kunden auf Positionen nach 5pm EST öffnen. Auf der anderen Seite könnte ein Unternehmen einen Devisentermingeschäft zu Absicherungszwecken verwenden, wenn sie feststellen, dass ein erwarteter Cashflow, der bereits mit einem vorwärts gerichteten Vertrag geschützt war, tatsächlich um einen weiteren Monat verzögert werden sollte. In diesem Fall könnten sie einfach rollen ihre bestehende vorwärts Vertrag Hedge-out einen Monat. Sie würden dies tun, indem sie zu einem Forex-Swap, in dem sie schloss die bestehenden Nah-Vertrag und dann öffnete eine neue für das gewünschte Datum einen Monat weiter entfernt. Risikobericht: Der Handel mit Devisen an der Marge hat ein hohes Risiko und ist möglicherweise nicht für alle Anleger geeignet. Die Möglichkeit besteht, dass Sie mehr als Ihre erste Einzahlung verlieren könnte. Der hohe Grad der Hebelwirkung kann sowohl gegen Sie als auch für Sie wirken. FOREX STRATEGIE Verwendung von Währung ETNs zum Hedge eines Portfolios Wie kann ein Anleger von Währungsschwankungen profitieren, ohne ein Währungsguru sein zu müssen Der Einsatz von Währungs-ETNs (ex c hange - Gehandelte Schuldverschreibungen) in einem persönlichen, gut diversifizierten Portfolio kann das Risiko abschwächen, wenn Veränderungen zwischen den Währungspaarbewertungen gegen sie wirken können. Itrsquos wurde weithin berichtet, dass die größten Unternehmen in den USA halten nach oben von 2tn in Übersee (Microsoft, Apple, Google, GE und Cisco Systems, um nur einige zu nennen). Alle erwähnten sind Grundinvestitionen in fast jedem Portfolio, auf allen Ebenen. Politiker werden argumentieren, dass dies ein lsquotax-Dodgersquo ist und es ist zu einem gewissen Grad, aber die Situation ist viel komplizierter. Jedes Unternehmen investiert, produziert, beschäftigt, forscht und vertreibt seine Produkte weltweit. In einem relativ normalen weltwirtschaftlichen Umfeld werden die Währungsschwankungen innerhalb eines angemessenen Zeitraums auf den Mittelwert zurückgehen.
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